Αγορές και τράπεζες στη δίνη του ελληνικού προβλήματος

Η πιθανότητα εκδήλωσης μιας νέας τραπεζικής κρίσης στην Ευρώπη, όπως την περιέγραψε ο υπουργός Οικονομικών της Γερμανίας Βόλφγκανγκ Σόιμπλε, και το πρόβλημα του χρηματοπιστωτικού ομίλου Dexia, προκάλεσαν κύμα απωλειών στα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια. Η Γερμανίδα καγκελάριος Άνγκελα Μέρκελ επανέφερε την πρόταση οι ηγέτες του G20 να συζητήσουν νέους ρυθμιστικούς κανόνες για τη λειτουργία των αγορών στην επερχόμενη σύνοδο του Νοεμβρίου.Παράγοντα αποσταθεροποίησης για τον χρηματοπιστωτικό κλάδο αποτελεί η επανεξέταση από τους υπουργούς Οικονομικών της ευρωζώνης του ποσοστού της συμμετοχής του ιδιωτικού τομέα στο δεύτερο πακέτο δανείων για την Ελλάδα, με βάση τη συμφωνία της 21η Ιουλίου. Οι ιδιώτες κάτοχοι ομολόγων του ελληνικού Δημοσίου θα είχαν απώλειες 21% στο χαρτοφυλάκιό τους. Το Βερολίνο ήδη πιέζει για μεγαλύτερη συμμετοχή των ιδιωτών, γιατί, όπως δήλωσε ο κ. Σόιμπλε, μπορεί να μην ισχύουν πλέον οι συνθήκες της 21ης Ιουλίου. Η Γερμανία εντοπίζει κινδύνους κλιμάκωσης των προβλημάτων των ευρωπαϊκών τραπεζών και, σε μια ύστατη κίνηση, δεν αποκλείει, υπό προϋποθέσεις, «να επανενεργοποιηθούν τα έκτακτα μέτρα που είχαν εφαρμοστεί το 2008, ώστε να αποτρέψουμε μια τραπεζική κρίση». Ο Γερμανός πολιτικός επισήμανε ότι το EFSF δεν θα ενισχύει άμεσα τη ρευστότητα των τραπεζών, καθώς «η βοήθεια μπορεί να δοθεί μόνο μέσω των κυβερνήσεων».Αργότερα το απόγευμα της Τρίτης η Γερμανίδα καγκελάριος κάλεσε τους ηγέτες του G20 να συζητήσουν εκ νέου το θέμα των νέων ρυθμιστικών κανόνων για τις αγορές. Ειδικά για την ευρωζώνη, η κυρία Μέρκελ ανέφερε ότι η Ευρώπη θα πρέπει να μπορεί να ακυρώνει προϋπολογισμούς χωρών, που δεν τηρούν τους ευρωπαϊκούς κανόνες.Σε αυτό το κλίμα, οι απώλειες είχαν φτάσει να ξεπερνούν το 4% στα μεγαλύτερα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια. Οι ζημιές περιορίστηκαν μετά τις δηλώσεις του προέδρου της Fed, Μπεν Μπερνάνκι, για την εφαρμογή νέων μέτρων ποσοτικής χαλάρωσης στις ΗΠΑ, όταν θα κριθεί αναγκαίο. Τελικά, ο δείκτης FTSEuroFirst διολίσθησε στις 887,24 μονάδες (-2,7%), χαμηλότερο επίπεδο 26 μηνών. Ο τραπεζικός δείκτης υποχώρησε κατά 4%. Στη Φρανφκούρτη, ο δείκτης DAX 30 έχασε 2,98%, στο Λονδίνο ο δείκτης FTSE 100 2,58% και στο Παρίσι ο δείκτης CAC 40 2,61%. Στη Νέα Υόρκη, για πρώτη φορά ο δείκτης Standard & Poor’s 500, κυμαινόμενος στις 1.099 μονάδες, πέρασε σε «bear market», έχοντας χάσει 20% της αξίας του τον τελευταίο χρόνο.Σχολιάζοντας τη θέση μεγάλων ευρωπαϊκών τραπεζών, το πρακτορείο Bloomberg τόνισε ότι η βελγική Dexia και οι γαλλικές BNP Paribas και Societe Generale έχουν υιοθετήσει απομείωση της συμμετοχής τους κατά 21%, με βάση τη συμφωνία της 21ης Ιουλίου. Αυτό τις καθιστά περισσότερο ευάλωτες, εάν οι ευρωπαϊκές κυβερνήσεις αποφασίσουν μεγαλύτερο «κούρεμα» στα ελληνικά ομόλογα. Τα στοιχεία του Bloomberg ανεβάζουν στα τρία δισ. ευρώ επιπλέον τις ζημίες των τριών τραπεζών. Ήδη, η Deutsche Bank ανακοίνωσε ότι δεν θα επιτύχει τον στόχο για προ φόρων κέρδη ύψους δέκα δισ. ευρώ το 2011, γιατί αναμένει απομειώσεις 250 εκατ. ευρώ από την έκθεσή της σε ε