Υπό τη σκέπη του Ηρακλή η τιτλοποίηση της Eurobank με την Pimco
Σε αλλαγή του σχεδιασμού για την τιτλοποίηση μαμούθ του χαρτοφυλακίου Cairo ύψους 7,5 δισ. ευρώ προχωρά η Eurobank σε μια προσπάθεια να προσαρμόσει την προγραμματισμένη συναλλαγή στις απαιτήσεις του Ηρακλή.
Η ανατροπή, που όπως πηγές με γνώση του θέματος, μπορεί να βγει και σε καλό, βελτιώνοντας το τίμημα της συναλλαγής, προκύπτει από την υποχρεωτική προϋπόθεση που προβλέπει ο Ηρακλής
Ο όρος αυτός έθετε μέχρι σήμερα εκτός «Ηρακλή» το χαρτοφυλάκιο Cairo που τιτλοποιεί η Eurobank και για το οποίο έχει προβλεφθεί ότι το μεγαλύτερο τμήμα των τίτλων θα δοθεί στους μετόχους της τράπεζας και μόλις ένα μικρό τμήμα σε άλλους επενδυτές.
Με δεδομένη ωστόσο και την πίεση που ασκεί ο SSM για την υποχρεωτική ένταξη των τραπεζών σε μια συστημική λύση, όπως προβάλλει ο μηχανισμός του Asset Protection Scheme, η διοίκηση της Eurobank προχωρά σε αλλαγή της δομής της προγραμματισμένης τιτλοποίησης, προκειμένου να «κουμπώσει» στις απαιτήσεις του Ηρακλή.
Αυτή είναι και η αιτία της καθυστέρησης στην ολοκλήρωση της συναλλαγής με την Pimco, η οποία παραμένει ο αποκλειστικός διαπραγματευτής για την ολοκλήρωση της συναλλαγής, που περιλαμβάνει και την πώληση ποσοστού έως και 80% της εταιρείας διαχείρισης FPS.
Κυβέρνηση και τράπεζες πυκνώνουν άλλωστε τις επαφές τους προκειμένου να οριστικοποιήσουν τις κρίσιμες λεπτομέρειες του Ηρακλή και σύμφωνα με πληροφορίες η επόμενη συνάντηση της νομοπαρασκευαστικής επιτροπής με τη συμμετοχή νομικών από την πλευρά του υπουργείου Οικονομικών και των νομικών τμημάτων από τις τράπεζες, είναι προγραμματισμένη για αύριο Τετάρτη.
Με βάση πάντως τα άρθρα που έχουν διατυπωθεί μέχρι σήμερα, αυστηροί είναι και οι όροι για την ποιότητα των δανείων που θα ενταχθούν στην τιτλοποίηση. Όπως αναφέρει ρητώς το άρθρο 4, «οι ομολογίες υψηλής εξοφλητικής προτεραιότητας (senior notes) πρέπει να έχουν αξιολογηθεί από εξωτερικό οργανισμό πιστοληπτικής αξιολόγησης (ECAI), εγκεκριμένο από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα, σε κατηγορία αξιολόγησης ΒΒ-, Ba3, BBL ή υψηλότερη ενώ τυχόν δεύτερη αξιολόγηση δεν δύναται να υπολείπεται της κατηγορίας ΒΒ-. Όπως όμως διευκρινίζεται στο ίδιο άρθρο η αξιολόγηση διενεργείται χωρίς την ωφέλεια της κρατικής εγγύησης, γεγονός που σημαίνει ότι τα δάνεια αυτά θα πρέπει να είναι κατά το δυνατόν «καλά δάνεια», δηλαδή να έχουν μεγάλες πιθανότητες να εισπραχθούν.
Να σημειωθεί ότι η μόνη τράπεζα που έχει λάβει πιστοληπτική αξιολόγηση BB- στο πλαίσιο της τιτλοποίησης του χαρτοφυλακίου Pillar, ύψους 2 δις ευρώ, είναι η Eurobank, ενώ ανάλογη αξιολόγηση θα πρέπει να εξασφαλίσει και για το χαρτοφυλάκιο Cairo, προκειμένου να το εντάξει στον Ηρακλή.
The post Υπό τη σκέπη του Ηρακλή η τιτλοποίηση της Eurobank με την Pimco appeared first on mononews.
- Δημοφιλέστερες Ειδήσεις Κατηγορίας Οικονομία
- Πού το πάει ο Κυριάκος...
- Νοσηλευτής στον ιδιωτικό τομέα; Ευχαριστώ, όχι
- Παράσυρση 37χρονου ποδηλάτη από ΙΧ στη δυτική Θεσσαλονίκη
- ΗΠΑ: Η πρώην πρέσβειρα στην Ουκρανία ένιωσε να «απειλείται» από τον Τραμπ
- Μεγάλη νίκη για τη «Σαμπ» του Ρανιέρι
- Πάτησαν το κουμπί για εθελούσιες διαρκείας οι τράπεζες…
- Όταν οι Γερμανοί έγιναν πρόσφυγες...
- Περιστέρης – Μυτιληναίος: Μονομαχία γιγάντων για την Κρήτη και την ενέργεια
- Προστασία α΄κατοικίας: Ρυθμίσεις για δημοσίους υπαλλήλους, διαζευγμένους και εγγυητές
- Αβέβαιο το ταξίδι του Ερντογάν στις ΗΠΑ
- Δημοφιλέστερες Ειδήσεις Mononews
- Πάτησαν το κουμπί για εθελούσιες διαρκείας οι τράπεζες…
- Περιστέρης – Μυτιληναίος: Μονομαχία γιγάντων για την Κρήτη και την ενέργεια
- Υπό τη σκέπη του Ηρακλή η τιτλοποίηση της Eurobank με την Pimco
- Εισαγγελία Νέας Υόρκης στο mononews για τον 3ο Έλληνα στο χρηματιστηριακό σκάνδαλο: No comment
- Αρχαίο ναυάγιο με πέντε άγκυρες στην Κάσο – Από την αρχαιότητα ως σήμερα τα πλοία που εντοπίσθηκαν
- Προς απλούστευση η διαδικασία αδειοδότησης των αιολικών πάρκων
- Ποιες εταιρείες «βλέπει» το fund Καραμούζη και ο προβληματισμός του Δημήτρη Κούτρα
- Γερμανία: Προβληματισμός για το παρόν και το μέλλον της… κυβέρνησης «ζόμπι»
- «Εισιτήριο» για Ελλάδα βγάζουν 1,56 δισ. ενεργητικού Α/Κ με έδρα το Λουξεμβούργο
- Wall Street: Νέα ιστορικά ρεκόρ για τους τρεις βασικούς δείκτες
- Τελευταία Νέα Mononews
- Υπό τη σκέπη του Ηρακλή η τιτλοποίηση της Eurobank με την Pimco
- Περιστέρης – Μυτιληναίος: Μονομαχία γιγάντων για την Κρήτη και την ενέργεια
- Εισαγγελία Νέας Υόρκης στο mononews για τον 3ο Έλληνα στο χρηματιστηριακό σκάνδαλο: No comment
- Πάτησαν το κουμπί για εθελούσιες διαρκείας οι τράπεζες…
- Αρχαίο ναυάγιο με πέντε άγκυρες στην Κάσο – Από την αρχαιότητα ως σήμερα τα πλοία που εντοπίσθηκαν
- Ποιες εταιρείες «βλέπει» το fund Καραμούζη και ο προβληματισμός του Δημήτρη Κούτρα
- «Εισιτήριο» για Ελλάδα βγάζουν 1,56 δισ. ενεργητικού Α/Κ με έδρα το Λουξεμβούργο
- Προστασία πρώτης κατοικίας: Τι περιλαμβάνει το νέο σύστημα που επεξεργάζεται η κυβέρνηση
- Wall Street: Νέα ιστορικά ρεκόρ για τους τρεις βασικούς δείκτες
- Τελευταία Νέα Κατηγορίας Οικονομία
- Νοσηλευτής στον ιδιωτικό τομέα; Ευχαριστώ, όχι
- Οι Κινέζοι δεν παίζουν. Πότε θα το καταλάβουμε;
- Πού το πάει ο Κυριάκος...
- Τα ακίνητα, οι κυνηγοί αποδόσεων και η πιθανή μελλοντική "φούσκα"
- "SOS" από ερευνητές: Η στάθμη των θαλασσών θα ανέβει κατά 20 εκατοστά
- Ανοδος στη Wall Street με νέο ιστορικό υψηλό για τον Dow Jones
- Ανάλογη εφαρμογή του άρθρου 70 του Κ.Δ.Δ. και στις διαφορές περί την εκτέλεση
- Προστασία Α’ κατοικίας – Πέντε βελτιώσεις στο θεσμικό πλαίσιο ανακοίνωσε το ΥΠΟΙΚ – Ρυθμίσεις για δημοσίους υπαλλήλους, εγγυητές και κρατική επιδότηση
- Βαρουφάκης στο CNBC: Δεν υπήρξε καμία αντιπαλότητα ανάμεσα σε μένα και τον Μάριο Ντράγκι