Οικονομικά αποτελέσματα ΟΤΕ για το Γ’ τρίμηνο 2017

Ο ΟΤΕ ανακοινώνει τα ενοποιημένα οικονομικά αποτελέσματα για το Γ’ τρίμηνο του 2017, με βάση τα Διεθνή Πρότυπα Χρηματοοικονομικής Αναφοράς.

Σχολιάζοντας τα αποτελέσματα Γ’ τριμήνου 2017, ο Πρόεδρος και Διευθύνων Σύμβουλος Ομίλου ΟΤΕ, κ. Mιχάλης Τσαμάζ, ανέφερε: «Για ένα ακόμη τρίμηνο, πετύχαμε συνολικά καλές λειτουργικές επιδόσεις. Στην Ελλάδα,

οι πολυετείς επενδύσεις μας σε δίκτυα νέας γενιάς και τηλεοπτικό περιεχόμενο ενίσχυσαν τα συνολικά έσοδα λιανικής, σταθερής και κινητής τηλεφωνίας. Η μόνη αρνητική επίδραση προήλθε από ρυθμιστικές αποφάσεις που είχαν αντίκτυπο στα έσοδα χονδρικής. Στην Ελλάδα, ο Όμιλος ΟΤΕ πέτυχε πολύ ισχυρό περιθώριο EBITDA, χάρη στη σημαντική αύξηση των εσόδων από υπηρεσίες κινητής τηλεφωνίας και τον έλεγχο του κόστους σε όλους τους τομείς. Στη Ρουμανία, οι υπηρεσίες σταθερής επηρεάστηκαν θετικά από τη συνεχιζόμενη υψηλή ζήτηση για συνδυαστικές υπηρεσίες, ωστόσο, οι συνθήκες στις διεθνείς δραστηριότητές μας παραμένουν δύσκολες. Γι’ αυτό και έχουμε δρομολογήσει μια σειρά δράσεων για τον περιορισμό του κόστους και την ενίσχυση της κερδοφορίας.»

Ο κ. Τσαμάζ πρόσθεσε: «Οι επενδύσεις μας φέτος έχουν αυξηθεί σημαντικά, μια τάση που θα συνεχιστεί και στο τελευταίο τρίμηνο του έτους. Επιταχύνουμε την ανάπτυξη νέων δικτύων και υπηρεσιών FTTC, 4G & 4G+, που ανοίγουν το δρόμο για το ψηφιακό μέλλον της χώρας και ενισχύουν την εμπειρία των πελατών. Στα τέλη Νοεμβρίου θα διαθέσουμε εμπορικά νέες ταχύτητες από τις καμπίνες vectoring που εγκαταστήσαμε ή αναβαθμίσαμε, αποκτώντας τη δυνατότητα να προσφέρουμε ένα πλήρες φάσμα ευρυζωνικών υπηρεσιών για όλες τις κατηγορίες πελατών. Η αύξηση των επενδύσεων σε δίκτυα νέας γενιάς θα συμβάλλει στην ενίσχυση των λειτουργικών μας επιδόσεων και της κερδοφορίας μας.»

Προοπτικές

Για το Δ΄ τρίμηνο του 2017, ο Όμιλος ΟΤΕ δεν αναμένει σημαντικές μεταβολές στους λειτουργικούς παράγοντες και τις τάσεις που επικρατούν από την αρχή του έτους. Στην Ελλάδα, οι τάσεις αναμένεται να παραμείνουν εν γένει θετικές, υποστηριζόμενες από τη συνεχιζόμενη σημαντική ενίσχυση των υπηρεσιών data κινητής, ευρυζωνικότητας και συνδρομητικής τηλεόρασης, ενώ τα έσοδα από υπηρεσίες φωνής θα συνεχίσουν να μειώνονται. Οι επιδόσεις στη Ρουμανία και την Αλβανία θα συνεχίσουν να αντιμετωπίζουν προκλήσεις. Ο Όμιλος εφαρμόζει μια σειρά από δράσεις μείωσης του κόστους που στοχεύουν στη βελτίωση της κερδοφορίας στο μέλλον. Για να υποστηρίξει τις σημαντικές δράσεις ανάπτυξης που υλοποιεί, ο Όμιλος ΟΤΕ επιταχύνει ακόμα περισσότερο τις επενδύσεις του σε νέες τεχνολογίες, υποδομές και περιεχόμενο. Συγκεκριμένα, η α’ φάση των επενδύσεων σε FTTC ολοκληρώθηκε σε χρόνο ρεκόρ ενώ επίκειται και η εμπορική διάθεση, ώστε η εταιρεία να επωφεληθεί από την αυξημένη διαθεσιμότητα και την ταχύτατη υιοθέτηση των νέων τεχνολογιών. Κατά συνέπεια, η Διοίκηση αναμένει ότι οι επενδύσεις θα φτάσουν στο υψηλότερο σημείο το 2017, και θα ανέλθουν σε περίπου €800 εκατ. Λόγω της αύξησης των επενδύσεων καθώς και μίας υποαπόδοσης στο EBITDA στις διεθνείς δραστηριότητες, ο Όμιλος ΟΤΕ αναμένει ότι οι προσαρμοσμένες ελεύθερες ταμειακές ροές για το 2017 θα διαμορφωθούν σε περίπου €100 εκατ. Οι επενδύσεις και οι προσαρμοσμένες ελεύθερες ταμειακές ροές θα επανέλθουν σταδιακά στα κανονικά επίπεδα, ξεκινώντας από την επόμενη χρονιά.

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, τα ενοποιημένα έσοδα του Ομίλου OTE διαμορφώθηκαν σε €991,2 εκατ. μειωμένα κατά 0,7%.

Στην Ελλάδα, τα έσοδα μειώθηκαν κατά 0,5% και διαμορφώθηκαν σε €735,8 εκατ. Η αύξηση των εσόδων κινητής τηλεφωνίας, κυρίως λόγω αύξησης των εσόδων περιαγωγής και δεδομένων, αντισταθμίστηκαν πλήρως από τη μείωση των εσόδων από υπηρεσίες φωνής στη σταθερή, τη μείωση στις ρυθμιζόμενες τιμές χονδρικής LLU, καθώς και τη μείωση των εσόδων από την ολοκλήρωση του έργου «Rural Broadband». Αξιοσημείωτη, για ακόμα μια φορά, ήταν η αύξηση στα έσοδα από ευρυζωνικές υπηρεσίες και υπηρεσίες συνδρομητικής τηλεόρασης. Στην κινητή, η ανάκαμψη στα συνολικά έσοδα από υπηρεσίες που ξεκίνησε το προηγούμενο τρίμηνο, ενισχύθηκε κατά το Γ΄ τρίμηνο του 2017.

Στη Ρουμανία, τα συνολικά έσοδα μειώθηκαν κατά 1,0%, επηρεασμένα από τη μείωση των εσόδων κινητής τηλεφωνίας. Αντίθετα, τα έσοδα σταθερής τηλεφωνίας αυξήθηκαν κατά 2,2%, λόγω των υψηλότερων εσόδων χονδρικής και της συνεχιζόμενης σταθερής απόδοσης των συνδυαστικών πακέτων σταθερής και κινητής τηλεφωνίας της Telekom Romania.

Τα συνολικά Λειτουργικά Έξοδα του Ομίλου, εξαιρουμένων των αποσβέσεων, των απομειώσεων και των επιβαρύνσεων που σχετίζονται με Προγράμματα Εθελούσιας Αποχώρησης, κόστη αναδιοργάνωσης και μη επαναλαμβανόμενων νομικών υποθέσεων, διαμορφώθηκαν σε €656,3 εκατ. το Γ’ τρίμηνο του 2017, σημειώνοντας μικρή αύξηση κατά 0,9% σε σχέση με το Γ’ τρίμηνο του 2016. Η αύξηση αυτή οφείλεται σε μεγάλο βαθμό στα κόστη που σχετίζονται με την αυξημένη κίνηση στα δίκτυα, ενώ αντίθετα τα περισσότερα στοιχεία δαπανών μειώθηκαν στο τρίμηνο.

Η προσαρμοσμένη κερδοφορία EBITDA του Ομίλου μειώθηκε κατά 2,3% και διαμορφώθηκε σε €348,7 εκατ., αντανακλώντας τις προκλήσεις που αντιμετωπίζουν οι δραστηριότητες της Ρουμανίας και της Αλβανίας. Στην Ελλάδα, η προσαρμοσμένη κερδοφορία EBITDA αυξήθηκε κατά 1,1%, με το προσαρμοσμένο περιθώριο EBITDA να ανέρχεται σε 41,2%. Η προσαρμοσμένη κερδοφορία EBITDA στη Ρουμανία μειώθηκε κατά 19,5%, κυρίως λόγω των επιδόσεων στην κινητή, καθώς και της μεταβολής στο μείγμα εσόδων της σταθερής. Στην Αλβανία, η προσαρμοσμένη κερδοφορία EBITDA μειώθηκε κατά 30,6%, καθώς οι δραστηριότητες επηρεάστηκαν από τη συνεχή μείωση των εσόδων εισερχόμενης κίνησης.

Η φορολογία εισοδήματος του Ομίλου ανήλθε σε €42,3 εκατ. το Γ’ τρίμηνο του 2017, μειωμένη κατά 9,8%, αντικατοπτρίζοντας τα χαμηλότερα κέρδη προ φόρων.

Τα προσαρμοσμένα κέρδη (εξαιρουμένων των έκτακτων εξόδων) του Ομίλου, μετά τα δικαιώματα μειοψηφίας, ανήλθαν σε €76,5 εκατ. στο Γ’ τρίμηνο του 2017, αυξημένα κατά 2,4% σε σύγκριση με το Γ’ τρίμηνο πέρυσι.

Οι προσαρμοσμένες επενδύσεις σε πάγια περιουσιακά στοιχεία το Γ’ τρίμηνο του 2017, ανήλθαν σε €176,2 εκατ., μειωμένες κατά 4,1%. Οι επενδύσεις στις δραστηριότητες σταθερής στην Ελλάδα ανήλθαν σε €82,4 εκατ. Στη Ρουμανία, οι επενδύσεις στις δραστηριότητες σταθερής ανήλθαν σε €38,4 εκατ. Στην κινητή, οι προσαρμοσμένες επενδύσεις στην Ελλάδα διαμορφώθηκαν σε €35,7 εκατ., στη Ρουμανία σε €12,7 εκατ. και στην Αλβανία σε €2,5 εκατ. Οι επενδύσεις στο Δ΄τρίμηνο του 2017 θα επιταχυνθούν, αντικατοπτρίζοντας την ανάπτυξη του FTTC.

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, ο Όμιλος κατέγραψε αρνητικές ελεύθερες ταμειακές ροές €28,1 εκατ., κυρίως λόγω της αύξησης των καταβληθέντων φόρων.

Ο προσαρμοσμένος καθαρός δανεισμός του Ομίλου διαμορφώθηκε σε €0,6 δισ. στις 30 Σεπτεμβρίου 2017, μειωμένος κατά 18% σε σχέση με τις 30 Σεπτεμβρίου του 2016, που αντιστοιχεί σε 0,5 φορές το ετήσιο προσαρμοσμένο ΕΒΙTDA του Ομίλου.

ΑΝΑΛΥΣΗ ΚΥΚΛΟΥ ΕΡΓΑΣΙΩΝ ΟΜΙΛΟΥ

(Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- %Σταθερή Τηλεφωνία, Ελλάδα391,5397,7-1,6%1.174,31.166,1+0,7%Κινητή Τηλεφωνία, Ελλάδα322,8319,3+1,1%889,0887,4+0,2%Σταθερή Τηλεφωνία, Ρουμανία152,4149,1+2,2%447,4435,7+2,7%Κινητή Τηλεφωνία, Ρουμανία111,1112,1-0,9%325,4335,2-2,9%Κινητή Τηλεφωνία, Αλβανία18,019,4-7,2%50,960,0-15,2%Λοιπά125,3126,7-1,1%351,7343,2+2,5%Ενδοομιλικές απαλοιφές

(Κινητή & Όμιλος)(129,9)(126,4)+2,8%(379,7)(346,5)+9,6%ΣΥΝΟΛΟ991,2997,9-0,7%2.859,02.881,1-0,8%Λοιπά Λειτουργικά Έσοδα13,89,6+43,8%35,025,7+36,2%

ΑΝΑΛΥΣΗ ΠΡΟΣΑΡΜΟΣΜΕΝΟΥ EBITDA ΟΜΙΛΟΥ

(Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- %Σταθερή Τηλεφωνία, Ελλάδα166,0171,1-3,0%497,1494,0+0,6%Περιθώριο EBITDA42,4%43,0%-0,6μον42,3%42,4%-0,1μονΚινητή Τηλεφωνία, Ελλάδα122,8114,1+7,6%309,6303,0+2,2%Περιθώριο EBITDA38,0%35,7%+2,3μον34,8%34,1%+0,7μονΣταθερή Τηλεφωνία, Ρουμανία29,029,5-1,7%75,865,2+16,3%Περιθώριο EBITDA19,0%19,8%-0,8μον16,9%15,0%+1,9μονΚινητή Τηλεφωνία, Ρουμανία14,023,9-41,4%43,564,0-32,0%Περιθώριο EBITDA12,6%21,3%-8,7μον13,4%19,1%-5,7μονΚινητή Τηλεφωνία, Αλβανία2,53,6-30,6%5,413,1-58,8%Περιθώριο EBITDA13,9%18,6%-4,7μον10,6%21,8%-11,2μονΛοιπά15,015,9-5,7%37,141,1-9,7%Περιθώριο EBITDA12,0%12,5%-0,5μον10,5%12,0%-1,5μονΕνδοομιλικές απαλοιφές (Κινητή & Όμιλος)(0,6)(1,1)-45,5%(1,8)(3,2)-43,8%Όμιλος OTE348,7357,0-2,3%966,7977,2-1,1%Περιθώριο EBITDA35,2%35,8%-0,6μον33,8%33,9%-0,1μον

ΑΝΑΛΥΣΗ ΑΝΑ ΧΩΡΑ (Μετά από απαλοιφές)

Κύκλος Εργασιών (Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- % Ελλάδα735,8739,5-0,5%2.108,92.116,0-0,3% Ρουμανία239,2241,6-1,0%704,5716,8-1,7% Αλβανία16,216,8-3,6%45,648,3-5,6%Όμιλος ΟΤΕ991,2997,9-0,7%2.859,02.881,1-0,8%

Προσαρμοσμένο EBITDA (Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- % Ελλάδα303,2300,0+1,1%842,0834,9+0,9%Περιθώριο EBITDA41,2%40,6%+0,6μον39,9%39,5%+0,4μον Ρουμανία43,053,4-19,5%119,3129,2-7,7%Περιθώριο EBITDA18,0%22,1%-4,1μον16,9%18,0%-1,1μον Αλβανία2,53,6-30,6%5,413,1-58,8%Περιθώριο EBITDA15,4%21,4%-6μον11,8%27,1%-15,3μονΌμιλος ΟΤΕ348,7357,0-2,3%966,7977,2-1,1%Περιθώριο EBITDA35,2%35,8%-0,6μον33,8%33,9%-0,1μον

Τα έσοδα του Ομίλου ΟΤΕ στην Ελλάδα από υπηρεσίες λιανικής αυξήθηκαν κατά σχεδόν 1% το Γ΄ τρίμηνο, καθώς τα υψηλότερα έσοδα από υπηρεσίες κινητής τηλεφωνίας αντιστάθμισαν τη μικρή μείωση στα έσοδα λιανικής της σταθερής, η οποία οφείλεται εξ ολοκλήρου στη μείωση των εσόδων από υπηρεσίες φωνής. Τα συνολικά έσοδα του Ομίλου ΟΤΕ στην Ελλάδα μειώθηκαν κατά 0,5%, καθώς οι ισχυρές επιδόσεις των ευρυζωνικών υπηρεσιών και της κινητής τηλεφωνίας, αντισταθμίστηκαν από τη μείωση των εσόδων χονδρικής. Συνολικά, το προσαρμοσμένο EBITDA από υπηρεσίες σταθερής και κινητής τηλεφωνίας αυξήθηκε κατά 1,1% το Γ’ τρίμηνο του 2017.

ΣΥΝΟΨΗ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΓΡΑΜΜΩΝ ΠΡΟΣΒΑΣΗΣ-ΣΤΑΘΕΡΗ ΤΗΛΕΦΩΝΙΑ ΕΛΛΑΔΑΣ

Access Lines Σεπτέμβριος 2017Σεπτέμβριος 2016+/- %PSTN συνδέσεις1.345.0491.957.794-31,3%ISDN συνδέσεις (BRA & PRA)240.695276.873-13,1%Άλλες συνδέσεις (MSAN & VοB)1.051.768439.580+139,3%Συνδέσεις γραμμών πρόσβασης (με WLR)2.637.5122.674.247-1,4%Συνδέσεις Λιανικής εξαιρουμένης της Χονδρικής Εκμίσθωσης Γραμμών (ex–WLR)2.628.7502.663.402-1,3%Ενεργές Ευρυζωνικές Συνδέσεις λιανικής 1.716.1881.605.395+6,9%εκ των οποίων συνδέσεις VDSL λιανικής 311.107200.557+55,1%Συνδρομητές COSMΟΤΕ TV (IPTV & Δορυφορική τηλεόραση)517.155478.033+8,2%Αδεσμοποίητη Πρόσβαση στον Τοπικό Βρόγχο –LLU (ενεργοί)2.105.0062.054.342+2,5%

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, η συνολική αγορά πρόσβασης στην Ελλάδα (ενεργοί συνδρομητές λιανικής, χονδρική εκμίσθωση γραμμών και συνδρομητές πλήρους Αδεσμοποίητης Πρόσβασης στον Τοπικό Βρόχο- LLU) κατέγραψε μείωση 4 χιλιάδων γραμμών, ενώ σε ότι αφορά τον Όμιλο ΟΤΕ, η σταθερή τηλεφωνία κατέγραψε απώλεια 3 χιλιάδων γραμμών πρόσβασης.

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, ο ΟΤΕ προσέλκυσε 34 χιλιάδες νέους συνδρομητές ευρυζωνικών υπηρεσιών λιανικής, ενώ ο συνολικός αριθμός πελατών ευρυζωνικών υπηρεσιών ανήλθε σε 1.716 χιλιάδες. Οι ευρυζωνικές υπηρεσίες υψηλών ταχυτήτων VDSL της εταιρείας συνέχισαν να αναπτύσσονται, προσελκύοντας 32 χιλιάδες συνδρομητές στο τρίμηνο. Στο τέλος του τριμήνου, 311 χιλιάδες συνδρομητές ή το 18,1% της συνδρομητικής βάσης ευρυζωνικών υπηρεσιών λιανικής, είχαν επιλέξει υπηρεσίες VDSL έναντι 16,6% στο τέλος του Β’ τριμήνου του 2017. Οι πελάτες που αναβαθμίζουν τις συνδέσεις τους σε υπηρεσίες υψηλών ταχυτήτων αυξάνονται συνεχώς, γεγονός που καταδεικνύει τη ζήτηση για υπηρεσίες υψηλών ταχυτήτων και επιβεβαιώνει τη στρατηγική του Ομίλου για επενδύσεις σε FTTC. Από τον συνολικό αριθμό των καμπινών που κατακύρωσε η Ρυθμιστική Αρχή στον ΟΤΕ τον περασμένο Φεβρουάριο για αναβάθμισή τους σε VDSL/Vectoring , o OTE είχε ενεργοποιήσει στο τέλος του Γ’ τριμήνου περίπου το 72%, με τις υπόλοιπες να είναι έτοιμες προς διάθεση μέσα στο έτος. Στα τέλη Νοεμβρίου, η εταιρεία θα διαθέσει εμπορικά προϊόντα που βασίζονται στην τεχνολογία vectoring / super vectoring προσφέροντας πακέτα ευρυζωνικών υπηρεσιών με νέες, ακόμη υψηλότερες ταχύτητες μέχρι και 200Mbps, αναβαθμίζοντας σημαντικά τις υπηρεσίες που προσφέρει στους πελάτες της. Η ταχεία ανάπτυξη του δικτύου οπτικών ινών κατά τη διάρκεια του έτους θα επιτρέψει την ευρεία διάθεση της υπηρεσίας. Το γεγονός αυτό, σε συνδυασμό με την αυξανόμενη ζήτηση για ευρυζωνικές υπηρεσίες υψηλών ταχυτήτων, αναμένεται να ενισχύσει περαιτέρω την πελατειακή βάση.

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, ο συνολικός αριθμός συνδρομητών COSMΟΤΕ TV αυξήθηκε κατά 13 χιλιάδες, σε ένα εποχιακά καλό τρίμηνο. Στις 30 Σεπτεμβρίου του 2017, ο συνολικός αριθμός συνδρομητών ανήλθε σε 517 χιλιάδες, σημειώνοντας αύξηση 8,2% σε ετήσια βάση.

ΣΥΝΟΨΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ – ΣΤΑΘΕΡΗ ΤΗΛΕΦΩΝΙΑ ΕΛΛΑΔΑΣ

(Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- %Κύκλος Εργασιών391,5397,7-1,6%1.174,31.166,1+0,7%– Έσοδα λιανικής σταθερής227,3228,2-0,4%676,1672,1+0,6%– Έσοδα χονδρικής σταθερής84,588,5-4,5%257,4257,0+0,2%– Λοιπά 79,781,0-1,6%240,8237,0+1,6%Λοιπά Λειτουργικά Έσοδα/(Έξοδα), καθαρά1,51,6-6,3%4,34,4-2,3%Προσαρμοσμένο EBITDA166,0 171,1 -3,0%497,1 494,0 +0,6%Περιθώριο EBITDA %42,4%43,0%-0,6μον42,3%42,4%-0,1μονΚόστος προγράμματος Εθελούσιας αποχώρησης/αντιλογισμοί(18,3)(29,9)-38,8%(20,4)(32,5)-37,2%Αποσβέσεις και απομειώσεις(80,5)(70,5)+14,2%(236,3)(229,5)+3,0%Λειτουργικά Κέρδη προ Χρηματοοικονομικών και επενδυτικών δραστηριοτήτων (ΕΒΙΤ)63,070,7-10,9%236,2232,0+1,8%

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, τα έσοδα σταθερής τηλεφωνίας Ελλάδας κατέγραψαν πτώση 1,6%. Τα έσοδα από υπηρεσίες λιανικής σταθερής τηλεφωνίας μειώθηκαν κατά 0,4%, καθώς οι συνεχιζόμενες ισχυρές επιδόσεις στις ευρυζωνικές υπηρεσίες και την τηλεόραση αντισταθμίστηκαν από την μείωση στις υπηρεσίες φωνής σε σχέση με τα προηγούμενα τρίμηνα, αντανακλώντας τιμολογιακές πιέσεις. Τα έσοδα από ευρυζωνικές υπηρεσίες ενισχύθηκαν από την αύξηση των πελατών VDSL, καθώς ο συνολικός αριθμός των συνδρομητών αυξήθηκε κατά 55% σε σχέση με το αντίστοιχο τρίμηνο πέρυσι. Η συνδρομητική τηλεόραση του Ομίλου παρουσίασε επίσης ισχυρή αύξηση συνδρομητών στο Γ΄ τρίμηνο, καταγράφοντας τη μεγαλύτερη τριμηνιαία καθαρή αύξηση στο έτος, αντικατοπτρίζοντας κυρίως την ζήτηση για το αθλητικό περιεχόμενο στο τέλος του τριμήνου. Όπως και στο προηγούμενο τρίμηνο, τα έσοδα από υπηρεσίες χονδρικής επηρεάστηκαν αρνητικά από την αναδρομική εφαρμογή της μείωσης στις ρυθμιζόμενες τιμές χονδρικής.

Τα συνολικά Λειτουργικά Έξοδα της σταθερής τηλεφωνίας Ελλάδας, εξαιρουμένων των αποσβέσεων, των απομειώσεων και των εξόδων που σχετίζονται με τα Προγράμματα Εθελούσιας Αποχώρησης, αναδιοργάνωσης και μη επαναλαμβανόμενων νομικών υποθέσεων, διαμορφώθηκαν σε €227,0 εκατ. το Γ’ τρίμηνο του 2017, μειωμένα κατά 0,5% σε σχέση με το Γ’ τρίμηνο του 2016. Οι προσπάθειες για τη μείωση των εξόδων είναι συνεχείς σε όλους τους τομείς, από τα έξοδα προσωπικού μέσω του Προγράμματος Εθελούσιας Αποχώρησης, μέχρι την ενέργεια, τα επαγγελματικά ταξίδια, την υποστήριξη δικτύου κ.λπ.

Το Γ΄ τρίμηνο του 2017, το προσαρμοσμένο EBITDA μειώθηκε κατά 3,0% και διαμορφώθηκε σε €166,0 εκατ., κυρίως εξαιτίας της μείωσης στα έσοδα χονδρικής. Ως αποτέλεσμα, το προσαρμοσμένο περιθώριο EBITDA της σταθερής τηλεφωνίας Ελλάδας μειώθηκε κατά 60 μονάδες βάσης σε σύγκριση με το Γ’ τρίμηνο του 2016, σε 42,4%.

ΣΥΝΟΨΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ & ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΩΝ

ΚΙΝΗΤΗ ΤΗΛΕΦΩΝΙΑ ΕΛΛΑΔΑΣ

Σεπτέμβριος ’17Σεπτέμβριος ’16+/- %Συνδρομητές κινητής7.867.2297.666.467+2,6%

(Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- %Έσοδα υπηρεσιών263,6258,1+2,1%717,4714,4+0,4%Σύνολο Εσόδων322,8 319,3 +1,1%889,0 887,4 +0,2%Προσαρμοσμένο EBITDA*122,8 114,1 +7,6%309,6 303,0 +2,2%Περιθώριο EBITDA %38,0%35,7%+2,3μον34,8%34,1%+0,7μον

Στις 30 Σεπτεμβρίου 2017, οι πελάτες κινητής τηλεφωνίας στην Ελλάδα ανήλθαν σε 7,9 εκατ., σημειώνοντας αύξηση 2,6% σε ετήσια βάση.

Τα συνολικά έσοδα κινητής τηλεφωνίας αυξήθηκαν κατά 1,1% το Γ’ τρίμηνο του 2017, συνεχίζοντας την ανάκαμψη που σημειώθηκε το προηγούμενο τρίμηνο. Τα έσοδα από υπηρεσίες ανήλθαν σε €263,6 εκατ. αυξημένα κατά 2,1% στο τρίμηνο, σημειώνοντας την καλύτερη επίδοση μετά από πολλά χρόνια, υποστηριζόμενα από άλλη μια διψήφια αύξηση στα έσοδα από υπηρεσίες δεδομένων. Η περιαγωγή συνεισέφερε σημαντικά στην αύξηση των εσόδων, ιδίως αυτών που προέρχονται από δεδομένα, ως αποτέλεσμα της αλλαγής του κανονισμού περιαγωγής εντός Ευρωπαϊκής Ένωσης και της ισχυρής εισροής τουριστών κατά την περίοδο των καλοκαιρινών διακοπών.

Τα έσοδα από υπηρεσίες δεδομένων αυξήθηκαν κατά 21% στο τρίμηνο. Αντανακλώντας το επιταχυνόμενο επενδυτικό πρόγραμμα, το 4G και 4G+ δίκτυο COSMOTE καλύπτει το 97% και 90% του ελληνικού πληθυσμού αντίστοιχα. Περίπου το 50% της κίνησης δεδομένων προέρχεται από συσκευές 4G. Για να κεφαλαιοποιήσει την πανεθνική κάλυψη 4G του δικτύου της, η COSMOTE διέθεσε στα τέλη Σεπτεμβρίου νέα πακέτα δεδομένων, απευθυνόμενη στις εξειδικευμένες ανάγκες και τις διαδικτυακές συνήθειες των χρηστών (video και music streaming, chatting, social media). Αυτά τα πακέτα, μαζί με εκείνα που λανσαρίστηκαν στις αρχές του καλοκαιριού, έχουν ενισχύσει σημαντικά τη χρήση δεδομένων καθώς και τα αντίστοιχα έσοδα της κινητής.

Το Γ’ τρίμηνο 2017, ο δείκτης μεικτού AMOU της COSMOTE Ελλάδας αυξήθηκε κατά 0,8% και διαμορφώθηκε σε 292 λεπτά. Ο δείκτης μεικτού ΑRPU για την ίδια περίοδο ήταν €12,0 παραμένοντας σταθερός σε σχέση με το Γ’ τρίμηνο του 2016.

Τα συνολικά έσοδα από τις δραστηριότητες του Ομίλου στη Ρουμανία μειώθηκαν κατά 1,0% στα €239,2 εκατ., κυρίως λόγω της πίεσης στα έσοδα στις υπηρεσίες φωνής Σταθερής-Κινητής, η οποία αντισταθμίστηκε μερικώς από την καλή επίδοση στα έσοδα από συνδυαστικές υπηρεσίες, υπηρεσίες data καθώς και υπηρεσίες χονδρικής.

Ο Όμιλος επενδύει στην αναβάθμιση της υποδομής των δικτύων του στην Ρουμανία, συμπεριλαμβανομένης της επέκτασης της κάλυψης 4G και FTTH. Οι επενδύσεις για την επέκταση της κάλυψης του δικτύου της 4G έχουν ως αποτέλεσμα την πρόσβαση ακόμη περισσότερων πελατών σε υπηρεσίες δεδομένων, με πιο αποδοτικό τρόπο. Επίσης, η επέκταση της κάλυψης FTTH, το οποίο είναι σήμερα διαθέσιμο σε περίπου 2,5 εκατομμύρια νοικοκυριά, προσελκύει σταδιακά περισσότερους συνδρομητές, αντίθετα, όπου δεν υπάρχει διαθέσιμη η συγκεκριμένη τεχνολογία, καταγράφεται απώλεια πελατών. Η εταιρεία εστιάζει σε συνδυαστικά πακέτα σταθερής, κινητής τηλεφωνίας και τηλεόρασης, που αποτελούν τον κύριο παράγοντα διαφοροποίησης σε εμπορικό επίπεδο, όπως καταδεικνύει η αύξηση των εσόδων και των συνδρομητών αυτών των πακέτων, κατά 44% και 35% αντίστοιχα σε ετήσια βάση.

Συνολικά, η κερδοφορία EBITDA στη Ρουμανία μειώθηκε κατά 19,5% από τα €53,4 εκατ. στα €43,0 εκατ. το Γ’ τρίμηνο 2017.

ΣΥΝΟΨΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ & ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΩΝ

ΣΤΑΘΕΡΗ ΤΗΛΕΦΩΝΙΑ ΡΟΥΜΑΝΙΑΣ

Σεπτέμβριος ’17Σεπτέμβριος ’16+/- %Γραμμές Σταθερής Τηλεφωνίας2.101.1022.165.412-3.0%Συνδρομητές ευρυζωνικών υπηρεσιών1.184.5131.188.046-0.3%Συνδρομητές Τηλεόρασης (DTH, IPTV & καλωδιακή)1.473.4901.461.177+0.8%Πελάτες* FMC455.740338.232+34.7%

*Συμπεριλαμβανομένων των πελατών FMC

(Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- %Κύκλος Εργασιών152,4149,1+2,2%447,4435,7+2,7%–Έσοδα λιανικής σταθερής71,678,3-8,6%219,0233,8-6,3%–Έσοδα χονδρικής σταθερής40,431,3+29,1%107,985,4+26,3%– Λοιπά40,439,5+2,3%120,5116,5+3,4%Λοιπά έσοδα11,56,8+69,1%25,416,9+50,3%Προσαρμοσμένο EBITDA*29,0 29,5 -1,7%75,8 65,2 +16,3%Περιθώριο EBITDA %19,0%19,8%-0,8μον16,9%15,0%+1,9μον(Κόστος) προγράμματος εθελούσιας αποχώρησης(4,4)(1,0)–(12,7)(5,5)–Αποσβέσεις(29,2)(37,1)-21,3%(85,5)(106,3)-19,6%Λειτουργικά Κέρδη/(ζημίες) (EBIT)(4,6)(8,6)-46,5%(22,4)(46,6)-51,9%

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, τα έσοδα σταθερής τηλεφωνίας Ρουμανίας σημείωσαν αύξηση 2,2% σε σχέση με πέρυσι, κυρίως λόγω της επιτυχημένης διάθεσης συνδυαστικών πακέτων Σταθερής-Κινητής και των υψηλότερων εσόδων χονδρικής.

Σε σχέση με το Γ’ τρίμηνο του 2016, τα έσοδα της σταθερής από υπηρεσίες φωνής συνέχισαν να καταγράφουν πτωτική τάση κατά 16,7%, τα έσοδα από ευρυζωνικές υπηρεσίες μειώθηκαν κατά 4,2%, ενώ και τα έσοδα από υπηρεσίες τηλεόρασης μειώθηκαν κατά 1,5%. Σε σχέση με τις 30 Σεπτεμβρίου 2016, ο αριθμός των συνδρομητών συνδυαστικών πακέτων αυξήθηκε κατά 34,7%, οι συνδρομητές τηλεόρασης αυξήθηκαν κατά 0,8%, ενώ οι συνδρομητές ευρυζωνικών υπηρεσιών μειώθηκαν κατά 0,3% καταγράφοντας απώλειες στην υπηρεσία xDSL, οι οποίες αντιστάθμισαν τις προσθήκες πελατών σε υπηρεσίες FTTH.

Η ετήσια αύξηση στα λοιπά έσοδα στο Γ΄τρίμηνο του 2017, οφείλεται κατά κύριο λόγο στη διάθεση ακίνητης περιουσίας, εξέλιξη που μπορεί να υποστηρίξει κάποια από τα επόμενα τρίμηνα, δεδομένων των διαθέσιμων προς πώληση ακινήτων και την προσπάθεια αξιοποίησής τους.

Τα συνολικά λειτουργικά έξοδα της σταθερής τηλεφωνίας Ρουμανίας, εξαιρουμένων των αποσβέσεων και των επιβαρύνσεων που σχετίζονται με τα Προγράμματα Εθελούσιας Αποχώρησης, αναδιοργάνωσης καθώς και μη επαναλαμβανόμενων νομικών υποθέσεων, αυξήθηκαν κατά 6,7% στο Γ’ τρίμηνο του 2017, σε σχέση με το αντίστοιχο περσινό τρίμηνο. Αυτό αντανακλά κυρίως το «εσωτερικό» κόστος που σχετίζεται με τις υπηρεσίες κινητής στα συνδυαστικά πακέτα, καθώς και άλλες άμεσες δαπάνες που σχετίζονται με τους πελάτες όπως έξοδα διασύνδεσης, συσκευές κινητής, εξοπλισμός πελάτη, τα οποία αντισταθμίστηκαν μερικώς από τη μείωση στα έμμεσα κόστη (έξοδα προσωπικού, ενοίκια, και λοιπά έμμεσα κόστη).

Ως αποτέλεσμα, το προσαρμοσμένο EBITDA μειώθηκε κατά 1,7% το Γ΄τρίμηνο του 2017.

ΣΥΝΟΨΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ & ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΩΝ

ΚΙΝΗΤΗ ΤΗΛΕΦΩΝΙΑ ΡΟΥΜΑΝΙΑΣ

Σεπτέμβριος ’17Σεπτέμβριος ’16+/- %Συνδρομητές κινητής4.769.7345.522.875-13,6%

(Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- %Έσοδα υπηρεσιών77,077,3-0,4%220,2230,4-4,4%Σύνολο Εσόδων111,1 112,1 -0,9%325,4 335,2 -2,9%Προσαρμοσμένο EBITDA14,0 23,9 -41,4%43,5 64,0 -32,0%Περιθώριο EBITDA %12,6%21,3%-8,7μον13,4%19,1%-5,7μον

Στις 30 Σεπτεμβρίου του 2017, η συνολική πελατειακή βάση της Telekom Romania Mobile μειώθηκε κατά 13,6% σε ετήσια βάση, κυρίως λόγω της εκκαθάρισης ανενεργών πελατών καρτοκινητής και διαμορφώθηκε σε 4,8 εκατ., εκ των οποίων το 34,3% ήταν πελάτες συμβολαίου. Οι εταιρικοί πελάτες αυξήθηκαν κατά 1,3% σε σχέση με το Γ΄τρίμηνο του 2016, ως αποτέλεσμα των στοχευμένων προσφορών της εταιρείας για επαγγελματίες, καθώς και των συνεργιών με τη σταθερή.

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, ο δείκτης μεικτού ΑRPU διαμορφώθηκε σε €5,6 αυξημένος κατά 15,7% σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο πέρυσι, ενώ ο δείκτης μεικτού AMOU αυξήθηκε κατά 9,8%, κυρίως ως αποτέλεσμα της εκκαθάρισης στη βάση των ανενεργών πελατών καρτοκινητής και της μείωσης των πελατών με χαμηλό ΑRPU.

Τα συνολικά έσοδα του τριμήνου ανήλθαν σε €111,0 εκατ., μειωμένα κατά 0,9%, κυρίως λόγω της μικρότερης πελατειακής βάσης, η οποία μερικώς αντισταθμίστηκε από την αύξηση των εσόδων περιαγωγής.

Το Γ’ τρίμηνο του 2017, τα συνολικά Λειτουργικά Έξοδα, εξαιρουμένων των αποσβέσεων, των απομειώσεων και των επιβαρύνσεων που σχετίζονται με Προγράμματα Εθελούσιας Αποχώρησης, κόστη αναδιοργάνωσης και μη επαναλαμβανόμενων νομικών υποθέσεων, αυξήθηκαν κατά 9,9% σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο πέρυσι, κυρίως λόγω των υψηλότερων άμεσων δαπανών, συμπεριλαμβανομένης της εθνικής περιαγωγής.

Το προσαρμοσμένο EBITDA μειώθηκε κατά 41,4% το Γ’ τρίμηνο του 2017, σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο πέρυσι. Σε συνεργασία με τη σταθερή τηλεφωνία, η Telekom Romania Mobile λαμβάνει μέτρα για να βελτιώσει τις επιδόσεις της, ενισχύοντας την κάλυψη του δικτύου 4G, επαναπροσδιορίζοντας τις πωλήσεις της και βελτιστοποιώντας τα κόστη.

ΣΥΝΟΨΗ ΧΡΗΜΑΤΟΟΙΚΟΝΟΜΙΚΩΝ ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ & ΣΤΟΙΧΕΙΩΝ ΣΥΝΔΡΟΜΗΤΩΝ

ΚΙΝΗΤΗ ΤΗΛΕΦΩΝΙΑ ΑΛΒΑΝΙΑΣ

Σεπτέμβριος ’17Σεπτέμβριος ’16+/- %Συνδρομητές κινητής1.887.7261.904.478-0,9%

(Εκατ. € )Γ’τρίμηνο 2017Γ’τρίμηνο 2016+/- %Εννεάμηνο 2017Εννεάμηνο 2016+/- %Έσοδα υπηρεσιών17,418,7-7,0%49,157,5-14,6%Σύνολο Εσόδων18,0 19,4 -7,2%50,9 60,0 -15,2%Προσαρμοσμένο EBITDA2,5 3,6 -30,6%5,4 13,1 -58,8%Περιθώριο EBITDA %13,9%18,6%-4,7μον10,6%21,8%-11,2μον

Στο Γ’ τρίμηνο του 2017, η πελατειακή βάση της Telekom Albania διαμορφώθηκε σε 1,9 εκατ. μειωμένη κατά 0,9% σε σχέση με την αντίστοιχη περίοδο πέρυσι.

Αντανακλώντας τη συνεχιζόμενη πτώση από διεθνή εισερχόμενη κίνηση, εξαιτίας της μεταβολής των τιμών λιανικής στις ξένες αγορές, το προσαρμοσμένο EBITDA μειώθηκε κατά 30,6% σε σύγκριση με το Γ’ τρίμηνο του 2016.

Η Telekom Albania λαμβάνει μέτρα για να προσαρμόσει το μοντέλο λειτουργίας της στις νέες συνθήκες της αγοράς. Ως εκ τούτου, αύξησε με επιτυχία τα έσοδα από εξερχόμενη κίνηση κατά 18% σε σύγκριση με το Γ’ τρίμηνο του 2016, καθοδηγούμενα από την αύξηση των εσόδων από υπηρεσίες δεδομένων κατά 42% σε ετήσια βάση, και εισήγαγε σειρά αλλαγών στα τιμολογιακά πακέτα για να αντισταθμίσει εν μέρει την πτώση των διεθνών εσόδων διασύνδεσης, που σε συνδυασμό με τη βελτιστοποίηση των έμμεσων δαπανών, θα οδηγήσουν στην ανάκαμψη της κερδοφορίας.